Tác động của giá dầu đến khả năng sinh lời của các ngân hàng thương mại Việt Nam
Article Sidebar
Full Text: 
PDF
Abstract
The article utilized the Bayesian approach to investigate the influence of oil prices on the profitability of commercial banks, as represented by the ratio of profit to total assets or ROA. The research dataset was collected at 28 commercial banks from 2011 to 2021. The posterior probability fully supported the negative impact of oil prices on ROA. Net interest margin and non-interest income ratio had a positive effect on ROA. Meanwhile, the capital adequacy ratio, the expense-to-income ratio and the liquidity ratio showed opposite effects. Statistical evidence about the influence of bank size had not been clearly confirmed. Research results have provided significant statistical evidence on the impact of oil prices and internal factors on Vietnamese banks' profitability.
Tóm tắt
Phương pháp Bayes được sử dụng trong nghiên cứu để xem xét ảnh hưởng của giá dầu đối với khả năng sinh lời của các ngân hàng thương mại, được đại diện bởi tỷ suất sinh lời trên tổng tài sản hay ROA (Return On Asset). Dữ liệu nghiên cứu được thu thập tại 28 ngân hàng thương mại trong giai đoạn 2011-2021. Kết quả nghiên cứu xác suất hậu nghiệm hoàn toàn ủng hộ tác động ngược chiều của giá dầu đối với ROA. Tỷ lệ thu nhập lãi ròng và tỷ lệ thu nhập ngoài lãi có ảnh hưởng cùng chiều đối với ROA; trong khi đó, hệ số an toàn vốn, tỷ lệ chi phí trên thu nhập và tỷ lệ thanh khoản có tác động ngược chiều. Ảnh hưởng của quy mô đến ROA chưa thể xác nhận trong bài viết. Ngoài ra, kết quả nghiên cứu đã cung cấp những bằng chứng thống kê có ý nghĩa về tác động của giá dầu cũng như các yếu tố nội tại đến khả năng sinh lời trong hoạt động ngân hàng.
Article Details
This work is licensed under a Creative Commons Attribution-NonCommercial 4.0 International License.
Tài liệu tham khảo
Effendi, K. A. (2019). Oil Prices and Macroeconomic on the Islamic. International Journal of Energy Economics and Policy, 9(1), 200-204. Doi: https://doi.org/10.32479/ijeep.7098
Esmaeil, J., Husam R., & Wing K. W. (2020). Do Oil Price Shocks and Other Factors Create Bigger Impacts on Islamic Banks than Conventional Banks? Energies, 13(12), 3106. Doi:10.3390/en13123106
Gabbori, D., Basel, A., Aktham, M., & Nader V. (2020). OPEC meetings, oil market volatility and herding behaviour in the Saudi Arabia stock market. , 26(1), 870–888. Doi: https://doi.org/10.1002/ijfe.1825
Hamilton, J. D. (2013). Oil Prices, Exhaustible Resources and Economic Growth. Handbook on energy and climate change. Edward Elgar Publishing.
Hesse, H., & Poghosyan, T. (2016). Oil Prices and Bank Profitability: Evidence from Major Oil-Exporting Countries in the Middle East and North Africa. Financial Deepening and Post-Crisis Development in Emerging Markets, Palgrave Macmillan US. Doi: https://doi.org/10.5089/9781451873672.001
Khan, M. A., Husnain, M. I. U., Abbas, Q., Shah, S. Z. A. (2019). Asymmetric effects of Oil Price Shocks on Asian Economies: a Nonlinear Analysis. Empirical Economics, 57(4), 1319–1350. Doi: 10.1007/s00181-018-1487-7
Kiều, V. T. T, Tiến, L. T., Dũng, N. T. (2021). Ảnh hưởng liên kết của rủi ro tín dụng và thanh khoản đến sự ổn định của hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam. Tạp chí Kinh tế và Ngân hàng Châu Á, 182(5), 78–95.
Kieu, V. T. T., & Tien, L. T. (2021). Determinants of Variation in Human Development Index Before and After the Financial Crisis: A Bayesian Analysis for Panel Data Model. In: Thach N.N., Ha D. T., Trung N.D., Kreinovich V. (eds) Prediction and Causality in Econometrics and Related Topics. ECONVN 2021. Studies in Computational Intelligence, 983, 586–608. Springer, https://link.springer.com/book/10.1007%2F978-3-030-77094-5
Kieu, V. T. T., Tien, L. T., Thach, N. N. (2022). The Impact of Foreign Direct Investment on Financial Development: A Bayesian Approach. In: Ngoc Thach, N., Kreinovich, V., Ha, D. T., Trung, N. D. (eds) Financial Econometrics: Bayesian Analysis, Quantum Uncertainty, and Related Topics. ECONVN 2022. Studies in Systems, Decision and Control, 427. Springer, Cham. Doi:
https://doi.org/10.1007/978-3-030-98689-6_50
Kreinovich, V., Thach, N. N., Trung, N. D., & Thanh, D. V. (2019). Beyond Traditional Probabilistic Methods in Economics. Cham: Springer, Doi: 10.1007/978-3-030-04200-4
Killins, R. N., & Mollick, A. V. (2020). Performance of Canadian Banks and Oil Price Movements. Research in International Business and Finance, 54, 101258. Doi: https://doi.org/10.1016/j.ribaf.2020.101258
Lee, C. C., & Lee, C. C. (2019). Oil price shocks and Chinese Banking Performance: Do Country Risks Matter? Energy Economics, 77, 46–53. Doi: https://doi.org/10.1016/j.eneco.2018.01.010
Mahmah & Mohamed (2021). Banks’ Performance Amid Oil Price Shocks: Empirical Evidence from GCC Countries, 2002-2017. Online 27th Annual Conference, Sustainable Development Goals and External Shocks in The Mena Region: From Resilience to Change in The Wake of Covid-19, No. ERF 27_49.
My, S. T. (2020). Credit Risk and Bank Stability of Vietnam Commercial Bank: A BK Approach. International Journal of Analysis and Applications, 18(6), 1066-1082. Doi: 10.28924/2291-8639-18-2020-1066
Nguyen, T. H., Trung N. D.,& Thach, N. N. (2019). Beyond Traditional Probabilistic Methods in Econometrics. In: Kreinovich, V., Thach N. N., Trung N. D., Van, T. D. (eds) Beyond Traditional Probabilistic Methods in Economics. ECONVN 2019. Studies in Computational Intelligence, 809. Springer, Cham. Doi: https://doi.org/10.1007/978-3-030-04200-4_1
Nong, D., Wang, C., Al-Amin, A. Q. (2020). A Critical Review of Energy Resources, Policies and Scientific Studies towards a Cleaner and More Sustainable Economy in Vietnam. Renewable and Sustainable Energy Reviews, 134, 110117. Doi: https://doi.org/10.1016/j.rser.2020.110117
Trang, N. T. N, Thơ, T. N., & Hồng, Đ. T. T. (2017). The Impact of Oil Price on the Growth, Inflation, Unemployment and Budget Deficit of Vietnam. International Journal of Energy Economics and Policy, 7(3), 42–49. https://www.econjournals.com/index.php/ijeep/article/view/4521
Thach, N. N., Kieu, V. T. T., & An, D. T. T. (2021). Impact of Financial Development on International Trade in ASEAN-6 Countries: A Bayesian Approach. In: Thach N.N., Ha D. T., Trung N.D., Kreinovich V. (eds) Prediction and Causality in Econometrics and Related Topics. ECONVN 2021. Studies in Computational Intelligence, 983, 169–184. Springer, Cham. Doi: https://link.springer.com/book/10.1007%2F978-3-030-77094-5
Tien, L.T., Duc, N.C., Kieu, V.T.T. (2022). The Effect of Exchange Rate Volatility on FDI Inflows: A Bayesian Random-Effect Panel Data Model. In: Ngoc Thach, N., Kreinovich, V., Ha, D.T., Trung, N.D. (eds) Financial Econometrics: Bayesian Analysis, Quantum Uncertainty, and Related Topics. ECONVN 2022. Studies in Systems, Decision and Control, vol 427. Springer, Cham. Doi: https://doi.org/10.1007/978-3-030-98689-6_32
Tiến, L. T., Kiều, V. T. T., & Dung, H. P. Đ. (2022). Ảnh Hưởng Tương Tác Giữa Rủi Ro Tín Dụng và Lạm Phát Đến Z-Score: Nghiên Cứu tại Các Ngân Hàng Thương Mại Cổ Phần Việt Nam, 10(1), 39–52.
Tổng Cục Thống kê. (2022). Xuất nhập khẩu hàng hóa Việt Nam năm 2020. NXB Thống kê, Hà Nội. Truy cập tại
https://www.gso.gov.vn/bai-top/2023/02/xuat-nhap-khau-hang-hoa-viet-nam-nam-2020/ [Truy cập ngày 01 tháng 6 năm 2023]
Trinh, P. T.T ., & Đan, V. L. L. (2018). Tác động bất đối xứng của biến động giá dầu đến thị trường chứng khoán Việt Nam: Tiếp cận mô hình phi tuyến tính ARDL. Tạp chí Nghiên cứu Kinh tế và Kinh doanh Châu Á, 29(9), 36–52.
Trinh, P. T. T., & Le N. P. A. (2020). A Mixed Data Sampling Approach to the Asymmetric Impacts of World Oil Price on Macroeconomic Variables in Vietnam. Journal of Economics and Development, 22(2), 311–324. Doi: https://doi.org/10.1108/JED-03-2020-0017
Trung, N. K. Q., & Nor, S. A. W. (2021). Determinants of Bank Performance in Vietnamese Commercial Banks: An Application of the Camels Model. Cogent Business & Management, 8(1), 1979443. Doi: 10.1080/23311975.2021.1979443
United States Energy Information Administration. (2013). Thống kê Năng lượng Quốc tế. Truy cập tại https://www.eia.gov/international/data/world [Truy cập ngày 10 tháng 3 năm 2023]