Phân phối tổng có trọng số của hai biến ngẫu nhiên phụ thuộc và ứng dụng trong lựa chọn danh mục đầu tư

Abstract

This article, based on the Copula theory, is to establishe the weighted density and distribution functions for sum of two dependent random variables. The research also surveyed some measures to evaluate the risk for investing in a certain stock. These measures and the established functions has been used in evaluating for a plan when investing on two stocks at the same time. The article also proposes the estimations for the parameters to apply the theory to real data. Performing for the real data in Vietnam, the research  they  not only illustrate the complex calculations of the present theories, but also shows the potential in the application

Tóm tắt

Dựa vào lý thuyết Copula, bài viết này thiết lập hàm mật độ và hàm phân phối có trọng số của tổng hai biến ngẫu nhiên phụ thuộc. Nghiên cứu cũng khảo sát một số độ đo để đánh giá sự rủi ro khi đầu tư vào một cổ phiếu nào đó. Những độ rủi ro này và các hàm số đã thiết lập được sử dụng để đánh giá phương án khi đầu tư cùng lúc hai cổ phiếu. Bài viết cũng đề xuất những ước lượng cho các tham số khi áp dụng lý thuyết vào số liệu thực. Thực hiện từ số liệu thực ở Việt Nam, bài viết không chỉ minh họa những tính toán phức tạp của lý thuyết đã trình bày mà còn cho thấy tiềm năng trong ứng dụng vào tài chánh của nghiên cứu này.